10 steg för att byta till en familj med en inkomst

Det är inte så gammaldags som det låter. Faktum är att fler tusenåriga föräldrar (21%) stannar hemma med sina barn än Gen-X-föräldrar (17%) gjorde när de var i samma ålder, enligt en Pew-undersökning 2018. Och antalet tusentals pappor som stannar hemma har fördubblats, vilket ytterligare visar att det kan vara berättelsen som vi berättar för oss om hemma-makar som är gammaldags, inte själva praxis.

Andelen föräldrar som stannar hemma träffade en låg punkt 2000 på totalt 15% och 23% för mödrar. Sedan dess har fler föräldrar valt att stanna hemma - i intervallet 18% till 20% och 27 till 29% för mödrar. Vilket väcker frågan: Hur betalar de för det??

Innan du bestämmer dig för att bli hemförälder bör du tänka på följande fördelar och exakt vad det kommer att kräva ekonomiskt för att komma dit.

Fördelarna med att byta till ett hushåll med en inkomst

Låt oss vara ärliga: Ingen kommer att uppfostra dina barn som du eller din make kommer att göra. Som förälder som är hemma kan du infoga strukturen, disciplinen, värderingarna och prioriteringarna som är viktigast för dig. Det är din show, och du ringer alla skott. Och medan vissa föräldrar älskar sin karriär, känner andra att deras kallelse är som förälder, inte arbetare.

Och fördelarna är inte alla familjefokuserade. Det finns också ekonomiska förmåner, som att spara barnomsorg. För många familjer med låginkomst och medelinkomst kostar barnomsorg nästan lika mycket som en make tjänar.

Även familjer med överinkomst har ofta ekonomiska incitament för en make att stanna hemma. När min far gifte sig igen och fick en ny omgång barn tjänade han en hög lön. Det visade sig att mellan deras skatteklass och kostnaderna för barnomsorg skulle det ha kostat min styvmor mer att gå tillbaka till jobbet än att stanna hemma med mina halvbröder.

Pendling och transportkostnader är också långt ifrån triviala, och många arbetande föräldrar spenderar stora belopp varje år på arbetsgarderober för att starta upp.

Kan du ha råd att övergå till en inkomst?

Innan du kan kartlägga hur du når en destination måste du veta var du är. Börja med en detaljerad granskning av dina utgifter för det senaste året. Börja med de enkla siffrorna: dina fasta månatliga utgifter som hyra eller inteckning, bilbetalningar och andra räkningar som förblir densamma varje månad.

Lägg sedan till alla dina rörliga utgifter från de senaste tre månaderna. Dessa inkluderar alla kostnader du har varje månad men som varierar från månad till månad, till exempel mat, underhållning och gas. Dela upp summan för varje kostnad med tre för att få den genomsnittliga månadskostnaden.

Gå sedan tillbaka ett helt år för att lägga till dina oregelbundna utgifter. Det här är utgifter som du inte betalar varje månad, som försäkring, kläder, bilunderhåll, underhåll och gåvor. Genomsnittliga dessa utgifter varje månad och lägg till allt för att få din månatliga budget.

Har din budget också en linje för sparande och pension? Det borde.

Proffstips: Om du inte har satt upp en budget ännu, är detta en av de första sakerna du behöver göra. Vi rekommenderar att du använder Personal Capital. De ger dig alla verktyg som behövs för att få en fullständig 360-gradersvy av din ekonomi.

Titta nu på din nettovinst. Lägg till fyra veckors inkomst efter skatt från både dig och din make. Observera att på månatlig basis allt du kan räkna med är fyra veckors inkomst, inte din årliga inkomst dividerad med 12, så ställ in din månatliga inkomst på fyra veckors inkomst efter skatt.

Innan du förtvivlar, kom ihåg att varje kostnad i denna budget har utrymme att krympa. Det är lättare att överskatta när du har två inkomster, och om du är som de flesta amerikanska hushåll är gränsen mellan behov, önskemål och lyx inte så tydlig som det kan vara.

Så hur börjar du sänka kostnaderna och få numren att fungera?

Övergång till ett hushåll med en inkomst

Även de utgifter du anser som "behov" är inte skrivna i sten. På samma sätt har dina fasta månadskostnader lika stora möjligheter att klippa som dina rörliga och oregelbundna utgifter.

Ditt uppdrag är att hugga bort så många utgifter som möjligt, börja med de största utgifterna i din budget.

1. Sänk dina bostadskostnader

Bostäder står för över 35% av den genomsnittliga amerikanens inkomst efter skatt, baserat på siffror från Bureau of Labor Statistics (BLS). BLS klumpar samman federala, statliga, lokala och FICA inkomstskatter tillsammans för en uppskattad skattesats på 25%; Business Insider uppskattar ännu högre skatter och placerar bostadsandelen till 37% av den genomsnittliga amerikanens inkomst efter skatt. Det gör bostäder till den största kostnaden som de flesta familjer står inför, och därför den första utgiften på huggen.

Det finns många sätt att spara pengar på bostadskostnader. De flesta antar att de måste minska sitt hem, och det kan spara dig avsevärt, men det är långt ifrån det enda alternativet. När jag köpte mitt första hem hyrde jag ut ett rum till en hushållerska. Inte bara täckte hon nästan tre fjärdedelar av min inteckning, utan vi blev också nära vänner.

Vill du inte ha en hemmakamrat på heltid? Du kan alltid hyra ut rum på Airbnb när du känner för det. Eller så kan du bli mer kreativ. Varför inte köpa en liten multifamily fastighet, flytta till en enhet och hyra ut den andra?

Min vän Deni gick ännu längre. Hon och hennes man är tomhäckare som bor i ett stort förortshem. De var inte redo att minska ännu, men deras hus - och deras inteckning - kändes enormt med bara de två som bodde där. Så Deni forskade utbildningstjänster för utbytesstudenter och fann en som betalar ett betydande månatligt stipendium. Hon och hennes man är under sitt andra år som värd för Alex, en gymnasieelev från Kina, som har väckt liv i sitt hem. Och det skadar inte att placeringstjänsten täcker över hälften av deras inteckning.

2. Spara på transport

Transport är den näst största kostnaden för de flesta amerikaners budgetar. Enligt BLS-siffror äter den upp nästan 17% av den genomsnittliga amerikanens resultat efter skatt. Liksom med att sänka bostadskostnaderna har du många alternativ att spara på transportkostnader, såsom promenader, cykling, kollektivtrafik, resedelning och åkerhagning och carpools.

Men det mest effektiva sättet att sänka dina transportkostnader är det du förmodligen minst vill höra: bli av med en bil. En AAA-studie 2018 av bilägarkostnader sätter den genomsnittliga årliga kostnaden till nästan $ 9000 för varje bil i ett hushåll. Med lånbetalningar, försäkringar, gas, underhåll, parkering och alla andra diverse utgifter för att äga en bil, kostar det snabbt upp. Du kan spara mycket genom att gå över till ett hushåll med en bil, eller ännu bättre, ett hushåll utan bil om den arbetande make kan gå, cykla, samlas eller ta kollektivtrafik till jobbet.

Min fru och jag delar en enda bil för första gången. Hon har en 25-minuters pendel att jobba, så de flesta dagar tar hon bilen. Vi valde avsiktligt en hemplats där jag kan gå till en samarbetsplats. Jag trodde att jag inte skulle ha tillgång till en bil under dagen skulle få mig att fånga, men jag märker inte ens det. Om en nödsituation uppstår kan jag alltid ta en taxi eller en Uber.

3. Sluta spendera så mycket på mat

Amerikanerna spenderar alldeles för mycket pengar på mat - nästan 14% av deras inkomst efter skatt, enligt BLS. Vad värre är, nästan hälften av det spenderas på mat hemifrån, vilket kostar mer i både dollar och kalorier. Om du behöver övertala, kolla in denna Johns Hopkins-studie.

Den första regeln om livsmedelsbesparingar är att sluta äta ute. Gör det till en behandling för speciella tillfällen, och du blir chockad över hur mycket mindre du spenderar på mat varje månad. Detta inkluderar ditt sociala liv; sluta träffa dina vänner på restauranger och barer och börja hitta sätt att umgås med en budget.

Det betyder också att ta med din egen lunch till jobbet varje dag. Du kommer att bli förvånad över hur mycket pengar detta sparar. Det är ett alternativ att äta en bra, gammaldags smörgås och äpple, eller så kan du laga tillräckligt vid middagen för att ta rester till lunch nästa dag.

Och naturligtvis hitta sätt att spara pengar på dagligvaror. Börja med att gå till lägre livsmedelsbutiker för de flesta av dina shopping och bara köpa kritiska saker på den dyrt, snygg mataffär som drar dig in som en mal till lågan.

Proffstips: Måltidstjänster som HelloFresh hjälper också till med matkostnader. Inte bara är det mindre troligt att du kommer att impulera köp när du går ner i mataffärens gångar, utan de skickar tillräckligt med ingredienser till varje måltid. Det betyder inte mer matavfall.

4. Betala kreditkortsskuld

Innan du skär i sladden på ditt hushålls andra inkomst, syftar till att betala av din kreditkortsskuld helt. Kreditkortsskulden är kostsam, med ofta räntor norr om 20%. Att bära en kreditkortsaldo är ett säkert sätt att hålla sig trasig och aldrig nå dina ekonomiska mål.

Använd en beprövad plan för att snabbt betala av din kreditkortsskuld. Ju snabbare du kan lägga kreditkortsskuld bakom dig, desto tidigare kan du börja lägga dina pengar där de kommer att bygga förmögenhet för dig, till exempel i pensionsinvesteringar.

Proffstips: Om räntan på dina kreditkort är högre än du vill, överväga ett personligt lån från SoFi. De tar inte ut en ursprungsavgift och kan hjälpa till att drastiskt minska det intresse du betalar.

5. Budget för båda partners pensionering

Om du byter till ett hushåll med en inkomst, kommer den ena inkomsten att behöva finansiera båda partners pensionskonton. Lyckligtvis kan makar som inte arbetar fortfarande avsätta pengar skattefria i en spousal IRA. Läs om behörighetsreglerna för en IRA-grupp och ställ in en när en partner slutar arbeta.

Du kan också tränga mer pengar i arbetspartners 401k om deras arbetsgivare erbjuder en. Tänk på att 401 000 har mycket högre bidragsgränser än IRA: er.

Proffstips: Om du behöver skapa en IRA antingen för dig själv eller din make, är förbättring ett bra alternativ. De erbjuder för närvarande upp till ett års gratis kontohantering och då är det bara 0,25%.

6. Plan för sjukförsäkring

Sjukförsäkring är en enorm kostnad för många amerikanska familjer. I ett idealt scenario tillhandahåller arbetspartners arbetsgivare sjukförsäkring för hela familjen. Om så inte är fallet, bör den arbetande partner utforska nya jobbmöjligheter med bättre sjukförsäkringsförmåner.

Visst, inte alla karriärval är kända för sina starka hälsoeffekter. Om det är osannolikt att adekvat sjukförsäkring för familjen är arbetsgivares arbetsgivare, är ett annat alternativ att en partner hämtar ett deltidsjobb som erbjuder sjukförsäkring.

I värsta fall kan du köpa sjukförsäkring på ett utbyte. Men du gör det, när du går mot en make som slutar sitt jobb, tänk på sjukförsäkring som en kostnad att täcka.

7. Teckna livförsäkring och långvarig funktionsförsäkring

När en make slutar arbeta och stannar hemma på heltid, vad händer om den arbetande make plötsligt förlorar sin förmåga att få inkomst?

Ingen tycker om att tänka på det, men du eller din make kan drabbas av en buss imorgon. Om den arbetande makan dör eller har någon långvarig funktionsnedsättning, hur kommer familjen att betala sina räkningar?

Titta på livförsäkringar genom Policygenius. Överväg alternativen för att bestämma om det är värt kostnaden för din familj. Gå också igenom långsiktig funktionsförsäkring som en annan form av täckning som kan hjälpa dig att sova bättre på natten.

8. Odla fria (eller lönsamma) hobbyer

Att vara hemma med barnen kan vara givande. Det kan också vara noggrant tråkigt. Och vad gör uttråkade människor? De spenderar pengar.

Jag har sett det hända gång på gång. Min fru arbetar på en skola och har två månader ledig varje sommar. Hon tillbringade fyrdubblar under de månaderna. Flera vistelse-hemma mammor som jag känner blir besatta av hemförbättringsprojekt. De spenderar hela dagen, varje dag i huset, de tänker för sig själva, "Du vet vad som skulle göra detta hus mer värdefullt: Om detta rum hade mer naturligt ljus!" eller ”Jag skulle ha skrivit den boken nu om jag bara hade ett hemmakontor. Vi borde lägga till ett hemmakontor! ”

Där uttråkning möter rationalisering händer dyra saker. Jag har rutinmässigt sett att dessa projekt växer från "en liten uppgradering" till 50 000 $ eller fler hemutbyggnads- och renoveringsprojekt.

Tricket är att odla hobbyer som är gratis eller billig. En grönsaksträdgård i hemmet är ett perfekt exempel. Du kan också ta upp några kycklingar, gå på vandring eller starta en blogg. Leta efter sätt du kan introducera ett socialt element till hobbyen för att hålla kontakten med världen runt dig. Till exempel kan du skapa en gemenskapsträdgård med dina grannar. I ett idealiskt fall kan du till och med tjäna lite pengar på dina nya hobbyer.

9. Brainstorm sätt att tjäna extra inkomst

Att uppfostra barn, laga mat och andra hushållsaktiviteter kommer att ta mycket tid på dig, men de tar inte upp varje minut varje dag. Dessutom behöver din hjärna stimulering. Du behöver en utmaning i ditt liv utöver att behärska en ny måltid.

Det finns många sätt att tjäna pengar hemifrån. Du kan handleda barn på eftermiddagen eller på helgerna eller erbjuda barnomsorgstjänster till grannföräldrar eftersom du ändå stannar hemma med dina barn. Du kan bedriva frilansarbete eller, om du har en blogg, förvandla den till ett onlineföretag.

Min styvmor adresserade henne änui genom att vända sig till aktiehandel och investera. Hon gick till och med i en investeringsklubb, som möts varje månad för att diskutera deras investeringsval och gemensamt investera i fonder och företag.

Bara för att du avslutar ditt heltidsarbete betyder inte att du bör sluta med dina ambitioner. Låt inte din hjärna rostas som ett oanvänt verktyg i garaget.

10. Övergång långsamt

Att försöka gå från en tvåinkomstbudget till en över en natt är som att slänga på bromsarna på motorvägen. Om ditt mål är att en make ska sluta fungera börjar du med att genomföra budgetnedskärningarna över en rad i taget. Börja spendera mindre länge innan en make faktiskt slutar sitt jobb.

Det kan hjälpa dig att gå ner till deltidsarbete på ditt nuvarande jobb innan du klipper helt i sladden. Detta kommer inte bara att göra det ekonomiska skiftet mer gradvis, utan det kommer också att hjälpa dig att anpassa dig till att spendera mer tid hemma med dina barn och mindre tid på jobbet med andra vuxna.

När en make slutligen slutar bör din budget vara bekvämt att nynna på en enda inkomst.

Slutord

Din nuvarande tvåinkomstbudget är fyrkantig i övergången till en partner som hemma. Efter att ha gått igenom det med en röd penna, hur bekväm är du med din mål eninkomstbudget?

Kom ihåg att det kan ta flera mellan budgetar för att komma dit. Arbeta gradvis för att trimma dina utgifter, och om du behöver en serie av allt mindre budgetar för att hjälpa övergången, behandla detta skifte som en resa, inte bara en destination. När du har vant dig vid att leva på en eninkomstbudget blir alla nya inkomster du börjar tjäna igen "bonusinkomster", som du kan lägga till pension, dina barns utbildning eller kanske till och med din nästa drömsemester.

Kom också ihåg att det inte är ett permanent beslut att stanna hemma som förälder. Om du inte gillar det efter sex månader eller ett år kan du alltid gå tillbaka till jobbet. Även om du älskar att vara hemma så kommer dina barn så småningom inte att behöva så mycket av din tid som de gör nu.

Har du någonsin provat att leva på en partners inkomst? Vilka är dina bästa tips för andra hushåll med en inkomst??