3 misslyckade misstag som människor gör med 401k planer

Investera i variabla livräntor

Har du någonsin haft någon som försöker sälja en variabel livränta? Om så är fallet, köpare se upp! En rörlig livränta är en försäkringsprodukt där du betalar ett engångsbelopp idag för att få ett kassaflöde i morgon. Vid pensionsåldern får kontoägaren en betalningsström under en viss tidsperiod. Denna tidsperiod kan vara 10, 20 år eller tills kontoägarens död. Värdet på en rörlig livränta varierar beroende på hur investeringen är inuti. Den största fördelen med en livränta är att investeringar kan växa skattefritt. Skatter betalas endast vid uttag. Variabla livräntor är fruktansvärda pensionsinvesteringar eftersom det inte är någon mening att placera dem i en traditionell IRA, 401 (k) eller 403 (b) eftersom dessa planer redan erbjuder uppskjuten skatteutveckling, för att inte tala om det faktum att rörliga livränta är avgiftsmaskiner. . Enligt SmartMoney.com har "den genomsnittliga årliga kostnadsavgiften på underkonton för rörlig livränta ökat och är för närvarande 2,3% av tillgångarna, inklusive fondkostnader och försäkringskostnader." Variabla livräntor är kända för att ta ut ryttaravgifter, överlämningsavgifter, administrativa avgifter, distributionsavgifter och laster.

Köpa kommunala obligationer

Kommunala obligationer kan vara en bra investering för höginkomsttagare som letar efter ett sätt att sänka sina skattebörda. De kan hjälpa till att sänka din skattebörda och ge inkomst. Medan dessa obligationer kan ge för traditionella investeringar är kommunala obligationer hemska investeringar för dina 401 (k). 401 (k) är kvalificerade matchningsplaner som gör att du kan skjuta upp skatter fram till pension. Det primära syftet med kommunala obligationer är att erbjuda skattefri tillväxt. Att placera kommunala obligationer i en pensionsplan innebär att din skattefria ränteinkomst blir beskattningsbar vid pensionering. I grund och botten tar du inkomst som är tänkt att vara fri från alla skatter och göra den beskattningsbar.

Ta ett lån från din 401 (k)

Lån från din 401 (k) är som att spela ryska roulette med din ekonomiska framtid. Du bör bara låna pengar från din 401 (k) när en absolut svår ekonomisk nödsituation inträffar och det inte finns något annat alternativ. 401 (k) lån tar pengar bort från dina gyllene år och lägger till en annan återbetalningsbörda för din ekonomi. Problemen med 401 (k) lån är som följer:

• Om din anställningsstatus ändras förfaller lånet omedelbart inom 60 dagar. Det spelar ingen roll om du blir sparken eller lämnar ditt jobb, lånet måste återbetalas inom 60 dagar. Om det inte återbetalas inom tidsperioden på 60 dagar behandlas lånet som en distribution och kommer att belastas med tunga federala skatter och statliga skatter.

• 401 (k) lån som kontot ägare är dubbelbeskattade. Månatliga återbetalningar görs med dollar efter skatt istället för dollar före skatt som används för bidrag. Du måste betala skatt en gång för eventuella utdelningar vid pensionsåldern.

• Du tappar bort potentiell investeringstillväxt eller kapitalökning medan du betalar tillbaka lånet. De förlorade tillväxtåren kan vara skadliga för den totala avkastningen på din investeringsportfölj.

Kom ihåg att ett av de bästa sätten att öka avkastningen på ditt pensionskonto är genom att undvika att fatta beslut som kommer att påverka portföljens tillväxt negativt. Det här är alla misstag som många av oss har gjort tidigare, och vi vill inte att du gör dem också!

(Fotokredit: MJTR)