FIRE Rörelse Kan jag uppnå ekonomisk självständighet och gå i pension tidigt?
Genom att bara ifrågasätta det ena antagandet spricker du dörren till nya möjligheter. Frågan väcker andra, till exempel:
- Varför blev 65 standardpensionsåldern? Varför inte 75 - eller 50?
- Om du hade tillräckligt med pengar för att gå i pension i morgon, vad skulle du göra med resten av ditt liv?
- Vilka avvägningar skulle du acceptera för att göra ditt dagjobb frivilligt?
FIRE-rörelsen försöker ta itu med dessa frågor genom att uppmuntra följare att skapa sina egna pensionsplaner. Här är vad du behöver veta om rörelsen, från dess fördelar och nackdelar till att skapa en formel för att nå FIRE själv.
Vad är BRAND?
Förkortningen "FIRE" står för "ekonomiskt oberoende och går i pension tidigt." Ekonomiskt oberoende är inte samma sak som att vara rik. Den hänvisar specifikt till förmågan att täcka dina månatliga utgifter med passiva investeringsinkomster ensam, oberoende av ditt jobb - med andra ord, inte att behöva ett jobb för att betala dina räkningar.
Du kan vara ekonomiskt oberoende med en medelklassens inkomst och livsstil eller till och med en blygsam, sparsam livsstil. Om dina investeringar tjänar dig 20 000 USD per år och du lever på högst 20 000 USD per år skulle du vara ekonomiskt oberoende, även om ingen skulle anklaga dig för att du är rik.
En viktig åtskillnad kommer fram när du inser att du väljer valfri ålder för att gå i pension: Du kan spendera större delen av din inkomst på fångar och utseende av förmögenhet, eller så kan du tränga dina inkomster till investeringar som genererar verklig förmögenhet. För få människor förstår det omvända förhållandet mellan att känna sig rik och att bli rik, men det blir tydligt när du förstår att FIRE är ett val.
Fördelarna med FIRE
Som alla populära rörelser har FIRE många fördelar och sin del av kritiker. Den mest uppenbara fördelen med att driva FIRE är att inte behöva arbeta längre. Men många av fördelarna är mer subtila och härrör från att driva anhängare att tänka annorlunda om pengar.
1. Det utmanar antagandet om 40 års karriär
De flesta människor ifrågasätter aldrig uppfattningen att de kommer att arbeta i 60-talet. De arbetar heltid, förhoppningsvis gör något de inte hatar, och tillbringar nätter och helger med sina familjer och vänner. De köper de bästa husen de har råd med, de bästa bilarna de har råd med och den bästa underhållning de har råd med.
Det finns ingen introspektion och inga ifrågasättningar; bara "arbete, helg, upprepa" ad infinitum - åtminstone tills du är gammal nog för social trygghet och Medicare, och sedan kan du börja tänka på att kasta in handduken.
Att ifrågasätta detta antagande tvingar dig att tänka annorlunda om din pension. Att arbeta fyra eller fem decennier och spendera 90% till 95% av din inkomst är bara ett alternativ. FIRE-rörelsen utgör en annan: arbetar i ett eller två decennier eller mindre, spenderar 30% till 50% av din inkomst och sparar resten, och gör sedan vad du vill.
FIRE argumenterar för att arbeta är ett val. Det kanske inte är ett val för dig idag, men om du behöver arbeta 10 år från och med nu är valfritt om du vidtar rätt åtgärder. Och det insikten sätter tillbaka ansvaret på dig att medvetet välja din karriär och pensionsplan, snarare än tankelöst följa publiken.
Att acceptera det ansvaret tvingar dig att vara mer avsiktlig i dina prioriteringar. Är det viktigare för dig att spendera mer pengar idag för att känna att du är rik? Eller är det viktigare att samla tillgångarna och friheten att göra som du vill i morgon?
2. Det tar bort begränsningarna för tid och pengar
De flesta människor lever sina liv med två begränsningar: tid och pengar. De arbetar heltid, så deras schema och fritid dikteras av deras arbete, och deras pengar dikteras av deras intäkter från det arbetet.
Men ekonomiskt oberoende och att gå i pension tidigt tar bort dessa begränsningar. När arbetet blir valfritt återfår du full kontroll över ditt schema och tid. Du kan arbeta deltid, ställa in dina egna timmar eller inte jobba alls. Du kan tjäna mer pengar genom att arbeta fler timmar eller byta till högre betalande arbete om du vill. Det är upp till dig.
3. Det låter dig driva drömarbete
När pengar inte längre dikterar dina karriärbeslut öppnas fler möjligheter inför dig. Du uppnår verklig frihet: frihet att stanna hemma med dina barn, sträva efter ditt drömjobb eller volontär heltid, till exempel.
Jag har velat skriva romaner sedan jag var liten. Men jag gjorde det inte för att jag inte ville bli en svältande konstnär. När jag gör framsteg mot ekonomiskt oberoende har denna rädsla börjat återta i bakgrunden. Även om jag publicerar en roman som bombar och min mamma är den enda köparen skulle jag fortfarande inte svälta.
Vad skulle du göra om du hade tillräckligt med pengar för att betala dina räkningar resten av livet? Om du inte redan har ditt drömjobb, skulle du förmodligen göra något annat. Och att "något annat" är det som blir möjligt när du är ekonomiskt oberoende.
En sista tanke om drömarbetet: Många 20-somethings vet inte vad deras drömarbete är. Därför gäller samma sak för många 30-saker. Så medan du räknar ut exakt vad ditt riktiga kallelse är i det här livet, kommer du att driva FIRE att hjälpa dig att betala för det när tiden kommer.
4. Det tvingar dig att definiera hur mycket som är "tillräckligt"
I mina 20- och början av 30-talet, oavsett hur mycket pengar jag tjänade, ville jag alltid ha mer. Jag skulle få en höjning, gå ut och fira med vänner och vara extatisk i några dagar. Då blev den högre inkomsten min nya normala, och det var inte spännande längre. Efter den korta euforin av att flytta in i ett större hem eller köpa en bättre bil, skulle jag gå tillbaka till att vara lika lycklig - eller olycklig - som jag var tidigare.
Denna ständigt skiftande baslinje är känd i psykologin som "hedonic adaptation" eller "hedonic löpbandet." Det är därför butiksterapi bara ger några timmars lycka innan du lämnar dig lika tom som innan du blåste flera hundra dollar på kläder, skor eller prylar. Livsstilsinflation betyder inte att uppnå mer lycka; det betyder bara att spendera mer pengar. Men efter FIRE tvingar dig att definiera exakt hur mycket pengar som är "tillräckligt" som ditt mål för investeringsinkomster.
Och eftersom det tar en hög besparingsgrad för att nå FIRE (mer om det inom kort), förblir din idé om "tillräckligt" i sig grunden i det du behöver för att vara lycklig, inte det maximala du kan komma undan med att spendera vid en viss tidpunkt.
Kritik av FIRE
För alla dess förespråkare har FIRE-rörelsen sina nackdelar. En del av kritiken nedan är legitima risker som du måste mildra innan du kan gå i pension. Andra är bara en reflexiv reaktion mot det nya, det störande och det annorlunda.
1. Du får slut på pengar
Oavsett om du går i pension vid 30 eller 80, riskerar du att få slut på pengar om du inte sparat tillräckligt medan du arbetade.
Vissa investeringar, som hyresfastigheter och utdelningsbetalande aktier, genererar löpande inkomst utan behov av att sälja tillgångar. Men eftersom de flesta avkastningen från aktierna kommer från prisökning så säljer pensionärer vanligtvis en viss procentandel av deras aktieportfölj varje år vid pensionering, vilket får den att minska med tiden.
Vilken procentandel kan du sälja utan att oroa dig för att få slut på pengar? Det otillfredsställande svaret är "Det beror", men det traditionella svaret är att med en 4% uttagstakt kommer din portfölj att pågå minst 30 år.
Lägre uttagstal lämnar ditt boägg intakt längre, vilket innebär att om du vill gå i pension tidigt, behöver du spara mer pengar. Det är knappast raketvetenskap, men det som är förvånande är att du inte behöver sänka tillbakadragningsgraden så mycket för att ditt boägg ska hålla sig på obestämd tid. Enligt historiska aktiemarknadsresultat kommer en uttagningsgrad på 3,5% att ditt boägg kan växa för evigt; se denna förklaring av hur säkert uttagssatser fungerar för detaljer.
Min ta
Att gå tom för pengar är en risk för pensionering i allmänhet och inte unik för förtidspensionering. Ingen ska gå i pension utan att helt förstå hur mycket pengar de behöver ha sparat och investerat, oavsett ålder.
2. Du kan gå i pension med för lite inkomst
Bara för att du kan leva på $ 5 000 per månad idag betyder inte att du kan leva på det nästa år eller 30 år från och med nu. Detta beror på två faktorer: risken för inflation och risken för oförutsedda framtida utgifter (mer om det senare inom kort).
När det gäller inflation bör du ta hänsyn till det med planeringen av äggägg. Till exempel, när finansiella planerare beräknar säkra uttagssatser, justerar de sig för inflation varje år, vilket ökar det årliga uttaget med 2% eller så.
Jag gillar särskilt hyresfastigheter för pågående inkomster eftersom hyrorna ökar vid sidan av inflationen. Och eftersom fastlånsbetalningarna förblir desamma växer din vinstmarginal på hyror snabbare än den totala hyres- eller inflationstillväxten.
Min ta
Återigen är framtida inkomsttillväxt och redovisning av inflation grundläggande för pensionsplaneringen i allmänhet. Men tidiga pensionärer har en unik fördel jämfört med sina äldre motsvarigheter: De kan gå tillbaka till jobbet om det behövs.
En person som går i pension vid 40 års ålder kan ändra sig två år senare och börja tjäna en inkomst igen. En person som går i pension vid 70 år har svårare att gå tillbaka till arbetet.
3. Du får inte budgetera tillräckligt för framtida medicinska utgifter
De flesta 40-åringar har relativt låga medicinska kostnader. Detsamma kan inte sägas för de flesta 80-åringar.
Vuxna måste förvänta sig högre medicinska kostnader när de åldras och deras hälsa försämras. Det är en del av pensionsplaneringen, precis som att se till att ditt boägg inte torkar, oavsett din pensionsålder.
Tänk på att du kvalificerar dig för Medicare vid 65 års ålder, så när du når den traditionella pensionsåldern kan du fortfarande underlätta dina hälsovårdskostnader med Medicare. Som sagt, om du inte arbetade tillräckligt med år för att kvalificera dig för social trygghet, kan du behöva betala för Medicare.
Min ta
Mellan den dag du går i pension och din 65-årsdag kommer du att behöva täcka dina egna kostnader för sjukvården. Även efter att de är kvalificerade för Medicare väljer många att köpa utökad täckning, ofta kallad Medicare Advantage. Budgetera därför och planera högre medicinska utgifter när du åldras.
En metod är att granska alternativ för hälsovård för egenföretagare. Du kan också använda en HSA igenom Livlig att kombinera en högt avdragsgill försäkring med dina egna flexibla hälsosparande investeringar.
Vissa människor tar avslappnade, roliga deltidsjobb som erbjuder sjukförsäkring. Och många människor som når ekonomiskt självständighet går aldrig i pension; de byter helt enkelt till ett drömjobb med lägre lön - ett drömjobb som helst inkluderar hälsotäckning.
4. You Lose Decades of Compounding & Wealth Building
När du går i pension slutar du att tjäna och börja lita på dina investeringar för att täcka dina räkningar. Det betyder att du slutar investera nya pengar i dem och börjar ta ut pengar istället, vilket betyder att inte mer sammansatt avkastning.
Compounding är oerhört kraftfullt, men det tar tid att arbeta med sin magi. Tänk på två personer som båda börjar arbeta vid 22 års ålder och investerar 10 000 dollar per år varje år i sin karriär:
- En av dem arbetar en traditionell 45-årig karriär och går i pension vid 67 års ålder. Vid en genomsnittlig årlig avkastning på 10% går de i pension med en imponerande 7 907 953 dollar.
- Den andra går i pension vid 42. Med bara 20 års bidrag och sammansättning är deras häckägg mindre än en tiondel så stor på 630 025 $.
Min ta
Först vill inte alla vara rika. Vissa människor skulle hellre gå i pension med unga med en blygsam livsstil än att arbeta 25 år längre för att ha en rik livsstil.
För det andra antar matematiken i de två exemplen ovan att varje arbetare investerar samma belopp varje år. Men det är inte så FIRE fungerar; människor som arbetar med FIRE budgeterar avsiktligt för en hög besparingsgrad för att maximera sina investeringar. De byter effektivt in en hög besparingsgrad för sammansättning.
En bättre jämförelse skulle vara att FIRE-sökaren investerar $ 30 000 eller $ 40 000 per år under 20 år, i motsats till den traditionella arbetarens $ 10 000. Efter 20 år med 10% avkastning sammansatt, skulle FIRE-sökaren ha 1 890 075 dollar om de investerade $ 30 000 per år och $ 2,520,100 om de investerade $ 40 000 per år. Det är fortfarande mindre än den 45-åriga karriärarbetaren, men det är inget att lura på.
Slutligen, kom ihåg att de flesta som driver FIRE inte slutar arbeta och tjäna helt; de byter bara karriär. I själva verket kan de väl besluta att arbeta i fler år än sina traditionella motsvarigheter eftersom de bedriver sitt drömarbete.
5. Du lever för framtiden, inte nuet
Om du skrumper och sparar och offrar idag så att du kan ha en ljusare morgon, lever du inte i framtiden och inte nuet? För den delen, vad händer om du blir träffad av en buss och aldrig ser den ljusare framtiden?
Vi måste alla få den känsliga balansen mellan planering för framtiden och leva i ögonblicket. Men när du investerar så mycket av dina pengar och energi i att bygga passiva inkomster för morgondagen kan det vara lätt att förlora glädjen i dag.
Min ta
Frugality och en hög besparingsgrad betyder inte nödvändigtvis offring, och inte heller betyder det att du inte lever i nuet. Att leva i nuet kräver uppmärksamhet, inte pengar.
Det enkla faktum är att om sparsamhet gör dig eländig, så är FIRE förmodligen inte för dig. Hela punkten med FIRE är frihet, intentionalitet och prioritering. Om dina prioriteringar innebär att spendera större delen av din inkomst är det inget fel med det, men du passar förmodligen inte bra till FIRE.
Alternativt, om du inte bryr dig om att ladda din sparsamhet och leva ett smalare liv medan du är ung, kan du njuta av frukterna av den sparsamheten senare i form av ekonomiskt oberoende. Att leva magert behöver inte betyda ramen-nudlar varje natt, men det betyder att spendera mindre än du hade råd att göra så att du kan spara och investera mer pengar.
6. FIRE är endast för [Infoga identifierare här]
Det är lätt att avskeda FIRE som något som bara andra människor kan uppnå, för då behöver du inte utvärdera dina egna utgifter och ekonomiska mål. Uppsägningen går så här:
- "Endast personer med sexsiffriga löner har råd att nå FIRE."
- "Endast enstaka människor kan nå FIRE."
- "Endast gifta människor kan nå FIRE."
- "Endast människor utan barn kan nå FIRE."
- "Endast vita manliga tekniker som bor i Silicon Valley som bär fyrkantiga band kan nå FIRE."
Och så vidare. De kokar alla ner till en enda motivering som pekar på någon yttre anledning till att det inte är realistiskt för dig att nå FIRE, ta bort allt ansvar från dig.
Min ta
Av all kritik från FIRE-rörelsen innehåller denna minst sanning.
Ja, ju mer du tjänar, desto snabbare kan du teoretiskt nå ekonomiskt oberoende. Men spenderingsvanor är svåra att bryta, och höginkomsttagare vänjer sig vid höga utgifter. På vissa sätt är det lättare att tjäna mer och hålla dina utgifter stadiga än det är att minska dina utgifter i halva.
Oavsett om du är gift, ensamstående, har barn eller inte har barn, har varje status sina fördelar och nackdelar för att nå FIRE. Att ha två inkomster kan hjälpa, men bara om din make är lika engagerad i ekonomiskt oberoende. Och många familjer lever på en enda inkomst.
Detsamma gäller ras, kön, arbetstyp och alla andra identifierare du vill byta i. När du slutar peka på externa skäl till varför du inte kan göra något och acceptera att dina egna beslut avgör ditt resultat är det både frigörande och skrämmande. Du är bakom ratten och du väljer vart du vill åka och hur snabbt du kommer dit.
Formeln för att nå FIRE
Om någon kan nå ekonomiskt oberoende och gå i pension tidigt, hur kan du göra det?
Det finns många vägar till FIRE och många strategier för att bygga passiva inkomster, men de har alla gemensamma nämnare. Här är de viktigaste stegen att ta.
1. Ställ in ett mål för utgifter och passiva inkomster
För att komma någonstans måste du först veta vart du vill åka. Ställ in ett mål för passiv inkomst, börjar med det minsta belopp du kan spendera varje månad och ändå vara lycklig. När du har nått ekonomiskt oberoende kan du alltid välja att fortsätta arbeta, tjäna och bygga mer passiva inkomster.
Som exempel, låt oss säga att du vill ha $ 4000 per månad i passiv inkomst. Nu när du har ett mål kan du börja ta reda på hur du når det.
2. Ställ in en hög besparingsgrad
Klyftan mellan vad du tjänar och vad du spenderar är ett av de mest kritiska siffrorna för att bygga rikedom, inte bara för FIRE. Leta efter sätt att spendera mindre och spara mer. I synnerhet utgör tre kostnader ungefär 70% av den genomsnittliga amerikanens budget, enligt Bureau of Labor Statistics: bostäder, transport och mat. Dessa tre utgifter erbjuder det största utrymmet för besparingar.
Till exempel kan du ta ett jobb som ger gratis bostäder för att minska dina bostadskostnader. Du kan prova ett av dessa tio sätt att minimera dina transportkostnader. Du kan ta med din lunch till jobbet och spara hundratals dollar per månad. Det finns alltid ett billigare - eller till och med gratis - alternativ till traditionella utgifter. Se inte längre än dessa alternativ för att resa världen gratis.
För att nå FIRE på fem eller tio år, sträva efter en besparingsgrad på 50% till 70% av din inkomst. Det är inte lätt, men om det var enkelt skulle alla arbeta i fem år och sedan gå i pension.
3. Maximera din aktiva inkomst
Ju mer du tjänar, desto mer kan du spara. Börja arbeta med att få den kampanjen eller höja, hitta ett bättre betalande jobb eller ändra karriär för att tjäna mer.
Och din inkomstpotential slutar inte med ditt heltidsarbete. Titta på sidokuponger för att generera extra pengar. Du kan till och med förvandla din hobby till ett pengarskapande företag.
Tricket är att undvika livsstilsinflation och inte spendera mer bara för att du börjar tjäna mer. Allt detta extrainkomster bör gå direkt in i inkomstproducerande investeringar.
Proffstips: Om du letar efter ett sätt att tjäna lite extra pengar på sidan, överväg Turo. Det är en plattform för bildelning som betalar dig för att låta andra använda din bil för dagen. Registrera dig för Turo.
4. Investera för passiva inkomster
Från utdelning till hyresfastigheter, privata anteckningar till konst (ja, du kan till och med investera i konst genom Master), crowdfunding-webbplatser till obligationer, du har gott om alternativ för att generera passiva inkomster.
Personligen gillar jag hyresfastigheter för högavkastningsinkomster och lager för diversifiering och långsiktig tillväxt. En enorm fördel med hyresfastigheter är att du kan utnyttja andras pengar för att bygga din portfölj av inkomstproducerande tillgångar.
Till exempel, säg att du tar $ 25 000 och använder det som utbetalning för att köpa en fixer-övre för en hyresfastighet. Du täcker stängningskostnader med en säljarkoncession och finansierar renoveringskostnaderna med ett lån med hårda pengar. Efter avslutad refinansiering av fastigheten med en billigare långsiktig inteckning och dra tillbaka dina ursprungliga $ 25.000. Du har nu en fastighet som genererar månadsinkomst utan några nettokontanter från dig. Du kan upprepa denna process på obestämd tid och skapa en ny ström av passiv inkomst med varje fastighet. Det har till och med en rolig akronym i världen för fastighetsinvesteringar: BRRRR, eller "Köp, renovera, hyra, refinansiera, upprepa."
Proffstips: Om du är intresserad av fastigheter men inte vill äga fysisk egendom ska du titta på DiversyFund. Det låter dig bygga rikedom genom kommersiella fastigheter, och du kan komma igång med bara $ 500. Registrera dig för DiversyFund.
5. Känn din FIRE Ratio
Som de säger i affärer blir det som mäts upp.
Förutom din sparprocent är ett viktigt nummer att spåra ditt FIRE-förhållande, även känt som ett FI-förhållande. Det är procentandelen av dina månatliga utgifter som du för närvarande kan täcka med din passiva inkomst. Till exempel, om dina månatliga utgifter uppgår till $ 4 000 och du för närvarande har $ 400 som kommer in från investeringar varje månad, har du en FIRE-kvot på 10%.
När ditt FIRE-förhållande når 100%, pop champagnekorken eftersom du är ekonomiskt oberoende. Du kan gå i pension och aldrig arbeta en annan dag om du vill. Eller så kan du fortsätta arbeta, antingen i din nuvarande karriär eller en rolig, lite stressad andra karriär.
Jag gillar också att spåra mitt nettovärde Personligt kapital, även om jag erkänner att det i stor utsträckning är ett fåfängsmätvärde. För ekonomiskt oberoende är ditt nettovärde bara lika relevant som dess förmåga att generera löpande inkomst för dig.
Slutligen, håll också ett öga på din tillgångsallokering. I början av din resa till FIRE bör din investeringsstrategi fokusera på tillväxt oavsett kortsiktig volatilitet. Trots allt, om aktiemarknaden sjunker med 20% medan du arbetar, är det ingen hud från ryggen - tvärtom eftersom du köper snarare än att sälja vid denna punkt i din karriär. Men när du kommer närmare pensionen blir inkomststabilitet och pålitlighet viktigare. Utan ditt heltidsarbete för att betala dina räkningar blir du sårbar för följd av avkastningsrisk.
Leta efter sätt att minska risken i din aktieinvesteringsportfölj när du närmar dig att gå i pension, oavsett din ålder.
Slutord
När du går i pension ska du inte förvänta dig hjälp från socialförsäkring eller Medicare; du kommer inte att kvalificera dig i många år, om inte alls.
Naturligtvis har köpkraften för socialförsäkringsförmåner minskat i decennier och förlorat 30% mellan 2000 och 2017, enligt The Senior Citizens League. Och Social Security Administration medgav 2018 att dess utgiftsunderskott sätter den på rätt spår för insolvens senast 2034.
När det gäller sjukförsäkring kan du använda samma sjukförsäkringsalternativ som egenföretagare om du går i pension.
En besparingsgrad på 50%, 60% eller 70% är inte lätt. Det är inte kul att köra en tio år gammal beater medan dina vänner kör helt nya BMW. Men det är ett livsstilsval baserat på prioriteringar: Vill du hellre bygga upp tillräckligt med rikedom för att gå i pension ungdomar, eller vill du hellre spendera det mesta av din lönecheck nu?
Det finns inget fel svar. Men de som är villiga att spendera mindre idag får spela i morgon medan deras kollegor fortsätter att slipa på jobbet.
Hur snabbt vill du nå ekonomiskt oberoende? Vad är din nuvarande sparande och vad skulle det behövas för att du når ditt mål FIRE-datum?
