Vad är löptid kontra hela livförsäkring - typer av livförsäkring

Att välja livförsäkring kan utgöra ett liknande problem. Medan all livförsäkring tillhandahåller medel i händelse av den försäkrades död, måste samma faktorer - det syfte som fonderna är avsedda för, kostnaden och stödmottagarens behov - beaktas när man väljer vilken typ av livförsäkring som är lämpligast till din situation.

Typer av livförsäkring

Medan livförsäkringsbranschen är skicklig på marknadsföring av buzzwords och iögonfallande akronymer för att sälja sina produkter, kan livförsäkring i praktiken delas upp i två grupper: termisk och permanent försäkring.

Terminsförsäkring

Livförsäkring (eller "ren" livförsäkring) är skriven för att tillhandahålla en specifik dödsförmån och skyddar en person under en viss tid i gengäld för försäkringstagarens betalning av en premie. Om den försäkrade lever vid slutet av avtalsperioden förloras premien - med andra ord, det finns ingen betalning från försäkringsbolaget till varken den försäkrade eller hans arvingar.

En ny premie, som återspeglar större sannolikhet för dödlighet, beräknas därefter av försäkringsbolaget och samlas in från försäkringstagaren för att ge ett efterföljande år eller efterföljande års täckning. Eftersom sannolikheten för dödsfall ökar med varje levnadsår skulle samma premiebetalning köpa ett lägre försäkringsbelopp varje påföljande år. För att hålla samma försäkringsbelopp på plats ökar premierna varje år för att täcka ökad dödlighetsrisk.

Termförsäkring är tillgänglig i en mängd olika kontraktperioder: årligen, känd som en "årlig förnybar period", i 5-åriga, 10-åriga, 20-åriga och 30-åriga steg. När avtalstiden sträcker sig över ett år lägger försäkringsbolaget till den individuella dödlighetsnivån för varje år och beräknar en genomsnittlig premie som försäkringstagaren måste betala varje år. Premien är densamma varje täckningsår, prissatt högre än vad den faktiska dödlighetsrisken skulle kräva under de tidigare åren, och mindre än dödlighetsrisken under de sena åren skulle kräva.

Termförsäkring är särskilt lämplig för de köpare som söker maximal täckning till lägsta möjliga kostnad under en viss tidsperiod. Föräldrar, till exempel, vars inkomster för närvarande sträcker sig för att täcka löpande levnadskostnader medan de försöker spara för framtida skulder (som högskolekostnaderna för barn) kan köpa stora mängder terminsförsäkring tills deras barns utbildning är klar. Termförsäkring är också perfekt när en specifik ekonomisk skyldighet upphör vid ett visst framtida datum, till exempel betalningar för bostadslån.

Permanent livförsäkring

Vanligtvis kallad hela livförsäkring, är de flesta permanenta försäkringar helt enkelt en försäkringspolicy med en ackumulerad sparande. Försäkringen är utformad så att investeringsdelen ökar i samma takt som dödlighetsgraden. När investeringen växer minskar den del av ansiktsbeloppet för den försäkring som betalas av den faktiska försäkringen (i motsats till investeringskomponenten) och ansiktsbeloppet eller dödsförmånen förblir oförändrad. Försäkringsbeloppet betalas ut till förmånstagarna vid den försäkrades dödsfall eller vid försäkradens 100 års ålder, förutsatt att premier betalas enligt kontraktets krav.

Många finansiella planerare avskräcker köp av hela livförsäkring och föredrar att hålla sparande och försäkringselement åtskilda. Enligt min erfarenhet är ett större problem med hela livförsäkringen att yngre människor som startar en familj och som har betydande långtidsskulder ofta är underförsäkrade, eftersom täckningen de har råd för permanenta försäkringspremier är mindre än vad som behövs under deras omständigheter..

Å andra sidan, om du har en hög inkomst och besparar problem - vare sig det beror på brist på disciplin, tid att hantera investeringar eller kunskap om investeringsmöjligheter - kan hela livförsäkring vara perfekt för dig. De högre premierna för hela livet inkluderar ett tvångsbesparingselement: kontantvärdet på policyn som ökar varje år.

Hela livförsäkringen är också perfekt för personer som har hälsoproblem eller är oroliga för att de kan drabbas av en sjukdom som kan leda till ”oförsäkringsförmåga” när tiden går. En hel livspolicy kan aldrig annulleras så länge premierna betalas ut enligt kontraktets krav.

Universell livförsäkring är en mer flexibel variation av permanent försäkring som är utformad för att övervinna de investeringar och förvaltningsstyvhet som vanligtvis finns i hela livspolicyer. Effektivt är försäkrings- och investeringsdelarna separata, vilket gör att ägaren av försäkringen kan variera dödsförmånen, ackumulerat kontantvärde och premier när hans eller hennes omständigheter förändras.

Till skillnad från terminsförsäkringar, som kanske inte är tillgängliga eller kan bli oöverkomligt dyra i åldern, tillhandahåller universella och helhetspolicyer en metod för att säkerställa täckning för ens livstid och permanenta fastighetsproblem, såsom begravningskostnader och fastighetsskatter.

Slutord

Även om typen och kostnaden för en vigselring inte är någon garanti för ett framgångsrikt äktenskap, är köp av livförsäkring - oavsett om hela livet eller termen - gynnar dina nära och kära. När du har fastställt att du behöver livförsäkring är ditt nästa steg att kvantifiera det belopp du behöver för att utföra dina önskemål och uppfylla ekonomiska skyldigheter. När du har beräknat den mängd försäkring som krävs kan du välja vilken typ - term eller hela liv som bäst passar dina ekonomiska och personliga omständigheter.

Äger du en term- eller hela livförsäkring?