Hur man blir en licensierad börsmäklare - Karriärutmaningar och belöningar

Det finns ett antal steg för att bli en framgångsrik mäklare och en mängd karriärvägar man kan ta. Din väg kan börja med din collegeutbildning.

Ekonomisk utbildning

Studenter som vill utforska att bli aktiemäklare bör överväga att lära sig ekonomisk planering som studenter och eventuellt fortsätta sina studier på forskarskolan. Detta tillhandahåller huvuddelen av teknisk kunskap som krävs för att starta en karriär inom finansiell planeringsbransch, och kommer att hjälpa kvalificera en student att sitta på CFP-styrelsens examen eller tjäna andra uppgifter, som CLU eller ChFC.

Studenter som vill bli aktiemäklare kan också överväga att driva i affär, finans, ekonomi eller redovisning för att få en förståelse för vad som driver ekonomin och de krafter som påverkar och bestämmer värdepapperspriset. De som huvudsakligen har bokföring och blir CPA kan få ett ben upp över sina kamrater.

Testning och bakgrundskontroller

Begreppsmässigt är det att bli aktiemäklare ganska enkelt (även om det inte är lätt). Först måste en anställd genomföra en bakgrundskontroll, som vanligtvis består av en kreditkontroll och en kriminell bakgrundssökning. Varje ämne i någon av dessa kategorier - till exempel en konkurs, skattekostnader eller avgifter eller en övertygelse om något utöver en mindre trafiköverträdelse - kommer sannolikt att diskvalificera den sökande.

Därefter måste blivande mäklare klara de värdepapperslicenser som måste sponsras av en mäklare-återförsäljare. För vissa framtidsutsikter är detta den svåraste delen av processen.

Tentor

Aktiemäklare i Förenta staterna måste erhålla flera licenser - till exempel serie 7 och 63-licenser - innan de får göra affärer med kunder. Varje licens erhålls genom godkänd examen.

Serie 7. Denna examen krävs för att bli en allmän värdepappersregistrerad representant. Examen är ett strikt sex timmars test som omfattar alla typer av enskilda och paketerade värdepapper, inklusive aktier, obligationer, partnerskap, UIT: er, fonder och variabla livräntor, samt etik- och värdepappersbestämmelser. Detta anses vara överlägset det svåraste av alla värdepappersprov.
Serie 63. De 63 täcker lagarna om blå himmel och måste tas nästa för att kunna göra affärer. Detta test är ganska kort och betydligt lättare än 7.
Serie 65. Många företag kräver att deras mäklare blir registrerade investeringsrådgivare så att de kan använda professionella plattformar för pengarhantering.
Serie 66. Denna tentamen är en kombination av examina 63 och 65.
Serie 3. Detta krävs för att sälja terminskontrakt med råvaror.
Serie 31. Denna examen är nödvändig för att sälja förvaltade terminsfonder. Det erhålls ofta i stället för serie 3.

De flesta företag kräver också att deras mäklare får en livförsäkringslicens för att sälja livförsäkring och rörliga livräntor.

Att få ett jobb som en mäklare

De som vågar sig in i värdepappersindustrin börjar med att ansöka till mäklare och intervjua jobb. Det finns flera olika vägar som blivande mäklare kan ta i den här verksamheten - den rätta beror på olika faktorer, till exempel mäklarens personlighet, affärsförbindelser, försäljningskompetens och teknisk lämplighet.

Mäklareföretag med full service

Ett fullserviceföretag är alltid ett bra ställe att börja, även för dem som kanske inte verkligen vill bli fullservicemäklare. Den process som sökande vanligtvis genomgår hos dessa företag inkluderar:

Inledande standardintervjuer och personlighetstester som screenar kandidater för att säkerställa att de är tillräckligt utdragna för att lyckas med jobbet.
Ett högdrivet, betalt utbildningsprogram som börjar med några månader som ägnas åt att studera och ta alla nödvändiga värdepappers- och försäkringsprov. (De som inte klarar examen i serie 7 första gången avslutas ofta.)
Flera veckors försäljning och produktutbildning från olika källor och leverantörer.

Efter att utbildningsperioden är klar kommer representanter att få personliga visitkort och ges antingen ett mycket litet kontor att arbeta på eller, som ofta är fallet, ett skrivbord i ett stort rum som ofta kallas ”tjurpen”. Detta tillåter de nya mäklarna att arbeta tillsammans och lära och uppmuntra varandra.

Det är vid denna punkt som den verkliga uppgiften att hitta framtidsutsikter och kunder börjar. De flesta stora fullserviceföretag har mycket höga försäljningskvoter som måste uppfyllas inom en kort tidsperiod, till exempel sex månader. Mäklare förväntas förvänta sig kunder på följande sätt:

Cold Calling. Listorna Do-Not-Call har gjort denna form för prospektering till ett riskabelt förslag. Många mäklare och företag begränsar nu sin telefonuppmaning till att svara på vykortsändningar eller internetsvar av potentiella framtidsutsikter.
nätverk. De flesta företag förväntar sig att deras mäklare begär sina vänner, familjer och bekanta för företag. Affärsnätverk kan vara avgörande. de med välmående nätverk av människor att utnyttja kommer att ha en mycket lättare tid att komma igång i den här branschen.
seminarier. Denna beprövade metod för att generera framtidsutsikter har fungerat för tusentals mäklare. Emellertid kan denna form av prospektering vara dyr och kräver förmågan att göra effektiva grupppresentationer.

De flesta företag kräver både ett minsta antal konton och tillgångenivån vid provperiodens slut. Denna period kan emellertid pågå så länge som två år, och företagen betalar mäklaren en lön med förmåner som kan baseras på antingen deras tidigare inkomst eller ett fastställt lägsta belopp.

Efter att en mäklare överlevt den inledande försöksperioden tas lönen vanligtvis bort och mäklaren betalas ut provisioner enligt företagets utbetalningsnät, som kommer att stiga med mäklarens produktion. Betalningarna skiljer sig något från ett företag till ett annat, men är alltid utformade för att uppmuntra till större produktion.

Till exempel kan en mäklare bara få 35% av bruttoprovisionen för de första 100 000 $ av intjänade bruttoprovisioner och sedan få 45% av provisionerna på de nästa 100 000 $, och så vidare. Provisioner kan variera upp till 75% eller 85% av brutto. När en mäklare når en viss produktionsnivå kommer de ofta att få sitt eget kontor och kanske en försäljningsassistent. Men dessa förmåner är svårförtjänt, vanligtvis tar flera år.

De som ansöker hos stora fullserviceföretag bör också förstå att dessa arbetsgivare främst är intresserade av att hitta producenter av superstjärna miljoner dollar, och i huvudsak inrätta majoriteten av sina nya anställda för att vara höstens killar för grödan..

Detta bör emellertid inte nödvändigtvis avskräcka potentiella mäklare från att registrera sig på en av dessa byråer. De kan fortfarande få en minimilön när de studerar för tentor och får gratis utbildningskurser och material. De som gör detta på egen hand betalar ofta flera hundra dollar för studiehjälp plus kostnaderna för själva tentamen.

Dessutom kan försäljning och produktutbildning som företag tillhandahåller hjälpa till att snabbt bekanta nyanställda med branschens senaste produkter och tjänster. I själva verket, om mäklare inte uppfyller sina kvoter på dessa företag och förlorar sina jobb, kommer de snabbt att upptäcka att de är betydligt mer säljbara än de var när de började. Detta beror på att många företag som inte har något intresse av att anställa olicensierad personal nu kommer att överväga dem för anställning.

Rabattmäklare

De som ogillar det höga försäljningstrycket som följer med fullserviceföretag kan vara mer hemma som arbetar för en rabattmäklare, som Scottrade, Charles Schwab eller TD Ameritrade. Dessa företag kräver vanligtvis en viss kommissionstillverkning, men ingenting som fullserviceföretagen. Kallprospektering av något slag krävs sällan. De flesta mäklare som arbetar på dessa företag får en fast grundlön plus förmåner och kan fortfarande tjäna extra provision också.

En typisk dag i en rabattmäklares liv består av:

Att placera affärer för kunder via telefon och personligen
Besvara kundfrågor och hantera klagomål och andra frågor
Utföra olika administrativa uppgifter, såsom att fylla i och arkivera klientpapper, organisera och analysera klientdata, rapportera dagens aktiviteter och hantera kontanter och värdepapper som deponeras hos företaget

Bankmäklare

Att arbeta i en bank kan vara ett utmärkt alternativ för dem som inte har mycket av ett nätverk. Banker har vanligtvis lägre utbetalningar än andra fullserviceföretag och kommer i allmänhet endast att anställa licensierad personal. Men mäklaren kan då utnyttja bankens kunder och marknadsföra dem.

Bankmäklare är vanligtvis försedda med sitt eget kontor i banken och kan tjäna ett gott liv genom att övertyga bankkunder att köpa fasta livräntor och andra konservativa produkter. I många fall har banken också en personlig bankir som har licens att sälja fasta livräntor till kunder. Mäklaren får ofta en del av provisionen, förutom att försäljningen krediteras hans eller hennes produktionskvoter.

Nyckeln till att arbeta effektivt med denna typ är att bygga goda affärsrelationer med bankanställda (särskilt chefen) och att uppmuntra dem att hänvisa kunder regelbundet. De flesta framgångsrika bankmäklare har ett effektivt system för att arbeta med bankpersonalen, liksom externa marknadsföringskanaler som de kan vända sig till när bankanställda är upptagna med sina egna uppgifter.

Oberoende mäklare

De som har upprättat en affärsbok (eller har sättet att göra det utan att behöva stöd från ett fullserviceföretag) kanske vill kontakta en oberoende mäklare som Raymond James eller LPL Financial. Dessa företag erbjuder ett bredare sortiment av produkter och tjänster än andra typer av företag, liksom mycket högre utbetalningar - vanligtvis i intervallet 80% till 95%..

Denna typ av arrangemang är idealisk för någon som har byggt upp en affärsbok någon annanstans, till exempel i en bank eller rabattföretag, och nu är redo att hantera den här boken självständigt. Eftersom utbetalningarna är så mycket högre, krävs ett lägre belopp av provisioner för att upprätthålla samma levnadsstandard.

CPA: er som har sin egen kundbas är främsta mål för denna typ av företag eftersom de redan har en kadre av kunder som litar på dem med de flesta (eller alla) av sin finansiella information. CPA: er, skatteförberedare och revisorer har också inre banan för pensionsplan och företagsverksamhet, vilket kan vara betydande. Till exempel kan de med en stor bok med småföretagskunder antagligen göra några icke-kvalificerade planer, som vanligtvis är mycket lukrativa.

Hinder och utmaningar

Att vara mäklare är inte ett enkelt jobb. De som börjar i den här verksamheten kan förvänta sig att stöta på många hinder på väg till framgång, inklusive:

Långa timmar med prospektering. De flesta mäklars initiala försäljningsinsatser är fyllda med mycket avslag och frustration. Detta beror delvis på att finansiella publikationer varnar allmänheten att inte använda mäklare som har mindre än fem års erfarenhet. Därför måste många mäklare lita på affärer från vänner och familj för att komma igång. Nya mäklare kan också förvänta sig att spendera många nätter och helger i att banka trottoaren och marknadsföra sig själva.
Konstant försäljningstryck. Även om de initiala kvoterna som mäklare möter är vanligtvis svårast att nå, återställer de flesta företag kontinuerligt dessa kvoter och förväntar sig att deras mäklare ska göra dem fortlöpande.
Betydande inlärningskurva. Mäklare måste snabbt lära sig komplexiteten i att placera affärer och order och reglerna som styr denna process. De måste också samla en hel del administrativa detaljer som rör hantering av kontanter, pappersarbete och värdepapper inom en mycket kort tid, förutom att hålla jämna steg med marknads- och produktnyheter dagligen. De som rekommenderar enskilda värdepapper måste också lära sig att undersöka sina erbjudanden effektivt.
Kundservice. Mäklare kommer oundvikligen att ta itu med olyckliga kunder som kanske eller inte är rimliga vad de förväntar sig av sina investeringar.
Inkomster med låg eller osäker inkomst. De flesta mäklare som börjar kan förvänta sig att tjäna nästan ingenting för det första året eller två av produktionen, även om de kan få en grundlön eller dra mot provision. Men även de som är etablerade kan förvänta sig att deras intäkter kommer att stiga och sjunka i enlighet med flera variabler, till exempel konsumentkänslor, marknadsåtgärder och sina egna prospekteringsinsatser.
Affärsutgifter. Även om en mäklares inkomst kan variera, förblir de flesta utgifter ganska konstant. Livs-, hälso- och invaliditetspremier - liksom kostnaden för fel- och försummelsesförsäkring - är standardkostnader för de flesta mäklare. Dessa utgifter kommer utöver marknadsförings- och annonseringskostnader och omkostnader, såsom hyra och verktyg. Ersättning för assistenter och annan personal är ytterligare en stor utgift som måste redovisas i en mäklares kassaflöde.
Fortsatt utbildning. CE krävs för att upprätthålla licenser på årsbasis, och många företag uppmuntrar också starkt sina mäklare att tjäna professionella beteckningar, såsom den gemensamma fiskeripolitiken, för att förbättra deras försäljningsbarhet.

Belöningar och fördelar

De som kan komma förbi de ursprungliga hinder och komma över puckeln kan njuta av mycket givande karriärer. Några av de förmåner som följer med att vara en mäklare är:

Hög inkomst. Etablerade representanter tjänar ofta sexsiffriga inkomster, särskilt när de bygger sina affärsböcker och deras utbetalningar ökar. Många produkter som mäklare säljer, som fonder och livränta, betalar också restinkomster som byggs upp över tid för att ge en betydande kudde av provisioner.
Administrativt bistånd. Framgångsrika mäklare arbetar ofta i plyschkontor med personal av professionella som hanterar kontorsadministration och efterlevnadsproblem. De flesta etablerade representanter delar antingen en försäljningsassistent med någon eller har en egen.
Korta arbetsdagar. Längden på den typiska arbetsdagen tenderar att krympa för mäklare när deras tjänstgöringstid i verksamheten ökar. Långa timmar med marknadsföring och prospektering ger slutligen plats för sex timmars arbetsdagar som ofta slutar kort efter att marknaderna stängs och dagens handel har bearbetats.
Särskilda incitament. Företagen erbjuder vanligtvis extra förmåner till toppspelare, såsom provisionsbonusar, deltagande i icke-kvalificerade planer och betalning av olika typer av utgifter såsom kontorsomkostnader eller administrativ hjälp.

Slutord

Aktiemäklare står inför många utmaningar i sina jobb, som efterlevnad, försäljningskvoter, björnmarknader och byråkrati. Men belöningen kan vara väl värt frustrationen och ansträngningen. Det finns många vägar till framgång i denna verksamhet, och de som misslyckas med ett företag bör inte tveka att försöka igen i en annan miljö. För mer information om hur du blir aktiemäklare, logga in på FINRAs webbplats.

Har du utforskat att bli en mäklare? Vad har varit dina största utmaningar?