Hur man investerar som Warren Buffett - 5 viktiga principer

Warren Buffett blev inte en miljardär som investerare och han "investerar" inte på det sätt som vanligtvis visas i populära medier. Det kan vara ett djärvt uttalande att göra, men när du först har förstått hans faktiska tekniker för att samla förmögenhet, kommer du att kunna börja driva dina egna investeringar på liknande sätt.

Sanningen om Warren Buffett

Buffett är inte investerare - han är en ägare. En investerare är en lärare som lägger 100 dollar i månaden i en fond eller en säljare som tar sin $ 2500 bonus och köper Apple lager istället för att åka på semester. En investerare är den revisor som har tagit ut 5% av sin lönecheck för att investera i företagets 401 000 planer.

Det är inte vad Buffett gör. Warren Buffett köper tillräckligt med lager för att ha satt sig i företagens styrelser. Till och med i början, när han inte var riktigt miljonär, köpte det investeringspartnerskap som han drev till ett företag som heter Sanborn Map Company, där han blev styrelseledamot. När du är styrelseledamot i något företag kan du vägleda företagets riktning och anställa eller byta ut VD och CFO. Men det här är inte vad du och jag kan göra. Du kommer inte att hamna i styrelsen för ett börsnoterat företag genom att investera $ 100, $ 200 eller till och med $ 1000 åt gången.

Denna punkt är viktig av två skäl. Först tar det lite av glöd och lockelse bort från vad Buffett gör. Han hittar inte bara ett undervärderat företag, köper det och lutar sig tillbaka i Omaha för att räkna de pengar han tjänar. Ja, han är noggrann med de företag han köper. Men tidigt i sin karriär kom han så att säga i skyttegraven och hade en aktiv hand i vad många företag han investerade i gjorde.

För det andra betonar det det faktum att om du vill ha rikedom måste du vara ägare. Det är sant att du kan spara och investera lite på lång sikt, och om vi inte har en marknadskrasch som 1987, slutet av 2000 eller 2008, kan du hamna med ett par miljoner dollar vid 65 års ålder. Om, Men du vill ha kontanter lite förr, då är det bästa sättet att äga eller vara delaktig i ägandet av ett företag.

"Köp och håller Buffett?"

Buffett används som exempel av media och finansiella rådgivare för varför du ska köpa och hålla. Men framställningen är inte riktigt korrekt. När du köper och innehar ett lager köper du det och håller det oavsett vad. Det spelar ingen roll om det finns goda nyheter eller dåliga nyheter, en demokrat eller republikansk president, en lågkonjunktur eller en ekonomisk boom. Du håller beståndet genom goda tider och dåliga.

Buffett, å andra sidan, köper av specifika skäl, och när dessa skäl inte längre finns, säljer han. Känd som en värdeinvestor - en som köper aktier med ett lågt pris / intäktsförhållande - Buffett letar efter bra priser, sund hantering och en konkurrensfördel. I ett brev till aktieägarna från 1996 citerade han till exempel GM, Sears och IBM som företag som var fantastiska, men inte kunde förbli konkurrenskraftiga på sin marknadsplats, och därför hade de varit företag att dumpa ur en portfölj.

Att köpa en aktie och hålla den för alltid är inte vad Sage of Omaha gör. Av de första 20 företagen som Buffett investerade i, är det enda han fortfarande innehar Berkshire Hathaway, och det är förmodligen bara för dess namn. Var och en av de andra 19 äger han inte längre. Ändå har vi författare, finansiella rådgivare, affärsnyhetschefer och självutnämnda investeringspedagoger som säger att du ska göra just det. Men om världens rikaste "investerare" inte gör det, varför skulle du göra det??

Hur man investerar som Warren Buffett

Även om du förmodligen inte kommer att ha ett ägarintresse i de företag du investerar i, kan du följa Buffetts strategi för att generera mer vinster och minska förluster. Stegen är enkla att förstå, även om de kanske inte är lätta att genomföra:

Gör en lista över kriterier för att köpa ett lager. Du kan till exempel leta efter aktier inom en viss bransch och med ett specifikt pris / intäktsförhållande eller 6 månaders glidande medelvärde. Kom bara ihåg att aktiekursen inte bör vara ett enda kriterium. Ofta kommer ett bra företag att sjunka i pris på grund av marknaden eller sektorn - vilket kan ge en god köpmöjlighet så länge de kriterier du fastställer är uppfyllda.
Investera i branscher och företag som är bekanta för dig. Att förstå något om de branscher eller företag du investerar i kommer att göra det lättare att hålla dig uppdaterad om branschtrender och företagsnyheter. En investeringsstrategi baserad på hype eller följa andras aktietips är ett recept på långsiktigt misslyckande. Om du är intresserad av ett företag som du inte känner till, men hör mycket om, undersöka det först.
Håll kontant om det är nödvändigt. Om inga företag på din lista uppfyller dina investeringskriterier, stanna kontant. Kontanter är en position.
Följ företagen. När du investerar ska du följa företagen varje månad. Titta inte på dem dagligen.
Sälj i rätt tid. När ett företag inte längre matchar dina skäl för att köpa, sälja aktien. Om du bestämde att det måste ligga över sitt tvååriga genomsnittliga aktiekurs, och det faller under det, så säljer du. Detta är vad de flesta Buffett-följare missar. Han har regler och han följer flitigt dem. När ett företag inte längre uppfyller sina kriterier säljer han. Motstå lusten att göra ursäkter för att stanna kvar i investeringen. Sälja den. Period.

Value Investing in Action

I slutet av 2004 kunde du ha köpt Apple till $ 32 per aktie. Din anledning till att köpa detta kunde ha varit att du såg vågen på iPhone och iTunes, och dessa produkter dominerade marknaden. I slutet av 2008 var marknaden nere och Apple sjönk också och sjönk från 172 $ per aktie till 97 $ per aktie. Skälen till att köpa Apple hade dock inte förändrats, så det hade varit smart att behålla dina aktier och till och med köpa mer.

Apple handlar nu med 680 dollar per aktie. Kontrast det med Yahoo! Det brukade dominera sökmotornas värld, och då dök upp ett litet företag som heter Google. Yahoo! kan inte tävla, efter att ha tappat marknadsandelar att det inte kommer tillbaka. Om du köpte Yahoo! eftersom det dominerade internetsökningsutrymmet, nu är det långt förbi tiden att sälja. Så varför skulle du köpa och hålla den? Warren Buffett skulle inte.

Slutord

Warren Buffett uppmärksammar inte de dagliga aktiekurserna och han bryr sig inte särskilt om vad pressen har att säga. Dessutom kunde han bry sig mindre om den senaste tekniken. Det han vill veta är om han förstår verksamheten. Är det undervärderat? Tjänar det pengar? Om svaret är bekräftande på dessa frågor köper Buffett. Om fem år senare ändras något av det, säljer han. Lätt och enkel.

Så här investerar du som Warren Buffett. Detta är inte hans specifika kriterier, utan redogör för hans disciplin att hålla sig till hans investeringsregler och principer. Hans kriterier kan vara dina, eller så kan du vara en mer teknisk investerare som använder matematik- och aktiediagram. Oavsett vilka kriterier du anger kan du inte hamna en miljardär, men du kommer att få färre förluster i vissa investeringar och mer vinster i andra.