National Credit Union Administration (NCUA) - Historia, roll och funktion

Stängd med ovänliga banker, många kunder flyttar sina kontanter till kreditföreningar - icke-vinstdrivande insättningsinstitut som delar många likheter med banker som är vinstdrivande men tenderar att vara mer kundvänliga. Enligt World Council of Credit Unions finns det nästan 6 500 kreditföreningar och mer än 100 miljoner enskilda kreditföreningsmedlemmar i USA ensam.

Alla amerikanska kreditföreningar måste inneha en statlig stadga. En handfull mindre kreditföreningar chartras av statliga regeringar. Men de flesta - minst 6 200 från och med mitten av 2015 - innehar federala charter och är därför kända som federala kreditföreningar.

Alla federala kreditföreningar verkar under övervakning av National Credit Union Administration (NCUA), ett federalt organ som har till uppgift att reglera sin verksamhet och skydda enskilda medlemmars insättningar. NCUA: s syfte sträcker sig också till de flesta statliga charterade kreditföreningar.

Roller för National Credit Union Administration

NCUA har en fast anställd på cirka 1 200 personer och en årlig budget på ungefär 280 miljoner dollar. Med dessa resurser strävar den efter flera relaterade roller och mål.

För konsumenter och småföretagare är det viktigaste av dessa följande:

National Credit Union Share Insurance Fund (NCUSIF)

Troligtvis är den viktigaste rollen för National Credit Union Administration - och den som mest sannolikt påverkar enskilda insättare - ett insättningsförsäkringsprogram som kallas National Credit Union Share Insurance Fund (NCUSIF), som har drivit kontinuerligt sedan 1970.

Liksom det federalt administrerade Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) och statliga insättningsförsäkringssystem som Massachusetts's Depositors Insurance Fund (DIF), försäkrar NCUSIF kreditföreningens medlemmars insättningar mot förlust på grund av institutionellt misslyckande eller insolvens. NCUSIF försäkrar varje kreditföreningskonto (ofta kallad ”aktie”) upp till 250 000 dollar.

Specifika aktietyper som täcks av NCUSIF-försäkring inkluderar följande:

Kontroll eller utkast till konton
Sparkonton
Pengarkursandelar eller högavkastningskonton (inte förväxlas med pengemarknadsfonder, som vanligtvis inte utfärdas av kreditföreningar)
CD och tidskonton
Vissa förhandlingsbara instrument, till exempel kassakontroller

NCUSIF finansieras av insättningar från NCUA-medlem kreditföreningar och upprätthåller en separat försäkringsfond för varje enskild förening. Varje fackförenings fondbalans måste vara lika med eller överstiga 1% av fackföreningens totala försäkrad insättningsbalans. Till exempel måste en kreditförening med 10 miljoner dollar i försäkrade kundinsättningar upprätthålla en balans på minst $ 100 000 i sin NCUSIF-försäkringsfond. NCUSIF investerar huvuddelen av sin fond i amerikanska finansinstrument.

Enligt federala lagar måste NCUSIF: s totala saldo - summan av alla NCUA-medlemmars kreditföreningers insättningar - förbli mellan 1,2% och 1,5% av summan av alla försäkrade insättningar hos medlemskreditföreningar. Om kvoten sjunker under 1,2%, oavsett om det är på grund av försäkrade förluster eller en ökning av de totala kundinlåningarna vid medlemsinstitutionerna, bedömer fonden specialpremier på medlemskreditsammanslutningar tills förhållandet överskrider minimitröskeln igen. Om kvoten överstiger ett genomsnitt på 1,3% under ett visst räkenskapsår betalar NCUSIF varje medlemskreditförening en utdelning proportionell mot sin andel i fonden.

Utbildning och uppsökande

Förutom insättningsförsäkring tillhandahåller NCUA en mängd informations- och uppsökningstjänster och resurser för kreditföreningar och deras medlemmar. Dessa ingår i flera kategorier:

Finansiella rapporter och upplysningar. NCUA utfärdar regelbundna finansiella rapporter och upprätthåller en omfattande digital databas som sträcker sig tillbaka till början av 1990-talet.
Resurser för kreditföreningar. NCUA tillhandahåller vägledning och en-till-en-hjälp för en rad olika frågor som påverkar kreditförbundens dagliga verksamhet, såsom informationsteknologi och kundkommunikation.
Förordningar och stadgar i fulltext. NCUA upprätthåller en omfattande offentlig databas över regler och förordningar som reglerar federala kreditföreningar, till exempel banksäkerhetslagen, Federal Credit Union Act och de olika lagarna som omfattar konvertering av bank till kreditförening.
MyCreditUnion.Gov. MyCreditUnion.gov är en konsumentportal med omfattande informationsinnehåll om kreditföreningar, lagar om finansiellt skydd och olika frågor om personlig finansiering. Portalen har också en sökbar databas över alla federala kreditföreningar och en separat utbildningsportal som heter Pocket Cents, som erbjuder lektioner, artiklar och multimedia online, anpassade till specifika åldrar och bakgrunder (till exempel "tonåringar" och "servicemedlemmar").

NCUA: s styrning och regioner

NCUA styrs av en styrelseledamot med tre ledamöter baserade i Alexandria, Virginia, nära Washington, D.C. Styrelseledamöter utses direkt av USA: s president. Enligt lag kan inte mer än två styrelseledamöter tillhöra samma politiska parti.

NCUA delar upp Förenta staterna och dess territorier i fem regioner, var och en med sitt eget administrativa kontor och lokala ledarhierarki som verkar under övervakning av tre-ledamotens styrelse:

Region I. Baserat i Albany, New York, och övervakar kreditföreningar belägna i följande stater: Connecticut, Maine, Massachusetts, Michigan, New Hampshire, New York, Rhode Island, Vermont och Wisconsin.
Region II. Baserat i Alexandria, Virginia, och som täcker följande stater och jurisdiktioner: Washington, D.C., Delaware, Maryland, New Jersey, Ohio, Pennsylvania, Virginia och West Virginia.
Region III. Baserat i Atlanta, Georgia, och som täcker följande stater och territorier: Alabama, Arkansas, Florida, Georgia, Indiana, Kentucky, Louisiana, Mississippi, North Carolina, Puerto Rico, South Carolina, Tennessee och U.S. Jungfruöarna.
Region IV. Baserat i Austin, Texas, och täcker följande stater: Colorado, Illinois, Iowa, Kansas, Minnesota, Missouri, Montana, Nebraska, New Mexico, North Dakota, Oklahoma, South Dakota, Texas och Wyoming.
Region V. Baserat i Tempe, Arizona, och som täcker följande stater och territorier: Alaska, Arizona, Kalifornien, Guam, Hawaii, Idaho, Nevada, Oregon, Utah och Washington State.

Origins & History of the National Credit Union Administration

I USA har kreditföreningar funnits i kännbar form sedan 1900-talet. Men som frivilliga banker var kreditföreningar mycket lätt reglerade tills de successiva finansiella chockerna av det stora depressionen.

Föregångareorganisationer

I början av 1930-talet, under djupet av depressionen, undertecknade president Franklin D. Roosevelt lagstiftning som skapade en federal stadga för kreditföreningar - en enhetlig uppsättning standarder för att styra dem från Maine till Kalifornien.

Byrån för federala kreditföreningar - den första nationella, offentliga organisationen som ansvarar för att ha övervakning av federala kreditföreningar - blev omkring den tiden. I början och mitten av 1900-talet fokuserade de flesta federala kreditföreningar på insättare på landsbygden, av vilka många var jordbrukare eller småföretagare som arbetade inom jordbruksindustrin. Följaktligen opererade byrån för federala kreditföreningar under regeringen av gårdskreditadministrationen.

Med tiden migrerade Bureau of Federal Credit Union till FDIC, den nu avslutade Federal Security Agency och slutligen Department of Health, Education & Welfare (nu Department of Health & Human Services).

NCUA: s uppgång

I slutet av 1960-talet var kreditföreningsindustrin för stor för att Bureau of Federal Credit Union kunde hantera effektivt. För att säkerställa att federalt charterade kreditföreningar fortsatte att hållas till viss grad av ansvar och för att ge adekvat insättningsskydd för kreditförbundets medlemmar antog den amerikanska kongressen lagstiftning som skapade NCUSIF och NCUA. Tekniskt sett bildades NCUA genom en omstrukturering och utvidgning av Bureau of Federal Credit Unions, i samband med en namnändring för att bättre återspegla organisationens efterföljande uppdrag.

Under 1970-talet, det första decenniet av NCUA: s existens, införde organisationen ytterligare tjänster och skyddsåtgärder för kreditföreningsindustrin. År 1980 stödde NCUA medlemmarnas kreditförenings ansträngningar att utfärda konsumentlån som tidigare inte fanns tillgängliga hos många kreditföreningar. Den hade också antagit sin nuvarande styrelsebaserade ledarskapsstruktur och implementerat Central Likviditetsfaciliteten, en långivare som var sista utväg med uppgift att stödja kreditföreningar på randen av insolvens.

Senaste utvecklingen

Under 1980-talet hotade dåliga ekonomiska förhållanden och höga räntor NCUSIFs stabilitet för första gången sedan det skapades 1970, vilket orsakade oro för att den inte skulle kunna fullgöra sina uppgifter om flera kreditföreningar skulle misslyckas i snabb följd. 1985 antog kongressen en rekapitaliseringslag som tvingade alla NCUA-medlemmar kreditföreningar att bidra med 1% av sina försäkrade insättningar.

Hittills är händelsen 1985 det enda fallet av tvingad rekapitalisering av NCUSIF. NCUA har emellertid tagit ut premier för medlemskreditföreningar på flera punkter under de följande decennierna: 1991, under djupet av spar- och lånekrisen; och varje år 2009 till 2013, en period där flera konsumentkreditföreningar misslyckades på grund av baksmälla från den amerikanska fastighetsmarknaden kollaps och den globala finansiella krisen.

Som en följd av den senaste finanskrisen införde dessutom NCUA en mängd nya system och förfaranden för att objektivt bedöma kreditföreningernas finansiella hälsa och upptäcka potentiella likviditetsproblem innan de hotade medlemsförbundens solvens. En del av NCUA: s tillsynsroll handlar nu om att utföra dessa åtgärder regelbundet.

Relaterade organisationer

National Credit Union Administration är inte den enda framstående offentliga organisationen som hanterar kreditföreningar. Det är inte att förväxla med följande organisationer, även om det kan fungera med dem eller genomföra överlappande initiativ då och då.

Credit Union National Association (CUNA)

CUNA är en Washington, D.C.-baserad branschförening som arbetar med statliga och federala charterade kreditföreningar, inklusive några icke-NCUA-medlemmar. CUNA: s primära uppgifter omfattar främst stöd av avgifter som samlats in från medlemskreditföreningar:

Tillhandahålla livförsäkring och relaterade produkter till anställda i medlemsförbund (genom CUNA Mutual Group, ett anslutet försäkringsbolag som verkar i flera länder)
Erbjuder professionell utvecklingstjänster för kreditföreningsanställda
Engagera sig i insamlingar och bidrag för finansiell utbildning och katastrofhjälpsprogram
Politisk förespråkning och lobbyverksamhet för regler som är gynnsamma för kreditföreningar och deras insättare

National Association of Federal Credit Union (NAFCU)

Arlington, Virginia-baserade NAFCU är en avgifter som stöds tankeservice och lobbyorganisation som förespråkar på uppdrag av federala kreditföreningar. Det är mest känt för att producera ursprungliga rapporter om olika aspekter av kreditföreningsbranschen och finans i allmänhet, liksom att hålla periodiska händelser och upprätthålla relationer med federala lagstiftare. Liksom NCUA har NAFCU också en omfattande lagstiftnings- och finansiell databas för medlemsorganisationer och konsumenter.

Amerikansk aktieförsäkring

American Share Insurance (ASI) är ett Dublin, Ohio-baserat privat, vinstdrivande företag som tillhandahåller privat aktieförsäkring (insättning) till amerikanska kreditföreningar. ASI: s försäkringsfonder täcker vissa statliga charterade kreditföreningar som inte deltar i NCUA: s NCUSIF-system, vilket minskar riskerna i samband med insättningar i sådana institutioner..

ASI tillhandahåller också en kompletterande försäkring till kreditföreningar som vill skydda insättningar som överstiger maximalt 250 000 dollar per konto. Sådant skydd kallas överdriven aktieförsäkring.

Det är viktigt att notera att ASI inte är anslutet till den federala regeringen på något speciellt sätt. Om du bankar med en kreditförening som försäkrar insättningar via ASI, garanteras inte dina pengar av USA: s fulla tro och kredit.

Slutord

Om du funderar på att göra övergången till en kreditförening, är du förmodligen försäkrad av kunskapen om att NCUA kommer att vara där för att garantera dina insättningar om din institution skulle misslyckas. Och det skadar förmodligen inte att, jämfört med banker med stora namn med fotspår från kust till kust, är NCUA: s medlemskap till stor del stödjande och kundvänligt.

Å andra sidan, var försiktig med att lägga för mycket tonvikt på insättningsförsäkring - eller NCUA-medlemskap i allmänhet - när du mullar om du vill flytta din lojalitet från en traditionell bank till en ideell kreditförening. Många kreditföreningar är små lokala institutioner som saknar stora bankers resurser och synlighet. Även om NCUA gör mycket för medlemsinstitutionerna kan den inte på egen hand kompensera för kundserviceförluster eller ge varje medlemsförbund en onlinebank närvaro motsvarande Ally Banks. Innan du tar steget, titta bortom NCUA-etiketten och se till att din valda institution verkligen är rätt för dig.

Har du ett kreditföreningskonto?